Ngân hàng số GXS, được Grab hậu thuẫn với 60% cổ phần, đã ghi nhận khoản lỗ ròng 208,1 triệu SGD (161 triệu USD) trong năm 2025, giảm nhẹ so với mức 214,3 triệu SGD của năm trước đó, theo hồ sơ pháp lý từ Cơ quan Quản lý Kế toán và Doanh nghiệp Singapore. Tổng thu nhập của tập đoàn tăng hơn gấp đôi lên 69,6 triệu SGD, nhờ đẩy mạnh hoạt động cho vay doanh nghiệp.
Bùng nổ cho vay doanh nghiệp
Tổng dư nợ cho vay của GXS Bank tăng 324%, từ 242,9 triệu SGD cuối năm 2024 lên 1,03 tỷ SGD (gần 800 triệu USD) vào cuối năm 2025. Các khoản vay doanh nghiệp đóng góp phần lớn vào mức tăng này, đạt khoảng 421 triệu SGD, tăng mạnh từ mức 230.000 SGD năm 2024. Danh mục bao gồm 197,5 triệu SGD vay có kỳ hạn, 194,1 triệu SGD vay thương mại và 29,4 triệu SGD vay cho doanh nghiệp siêu nhỏ, nhỏ và vừa.
Cho vay tiêu dùng vẫn chiếm quy mô lớn hơn với 604,4 triệu SGD, tăng từ 242,7 triệu SGD. Dư nợ vay cá nhân tăng lên 477,5 triệu SGD, trong khi các khoản vay mua ô tô, vốn chưa xuất hiện trước đó, đạt 124,2 triệu SGD.
Chiến lược lấy khách hàng làm trọng tâm
Bà Pei-Si Lai, Tổng giám đốc Tập đoàn GXS Bank, cho biết: “Trong giai đoạn đầu của các ngân hàng số, chúng tôi đã dành thời gian cần thiết để xây dựng nền tảng hạ tầng vững chắc, có khả năng hỗ trợ lộ trình phát triển khu vực trong dài hạn. Sau khi hoàn tất việc xây dựng các nền tảng cốt lõi trong năm 2024, chúng tôi có thể tận dụng cơ sở hạ tầng này để chuyển sang giai đoạn tăng trưởng tiếp theo: Mở rộng hoạt động kinh doanh một cách hiệu quả trong năm 2025.”
Chiến lược của GXS tập trung vào nhu cầu khách hàng thay vì sản phẩm. Bà Lai nhấn mạnh: “Kết quả tài chính tiếp tục cải thiện mạnh mẽ là minh chứng cho chiến lược kinh doanh của chúng tôi, một chiến lược được dẫn dắt bởi nhu cầu của khách hàng thay vì sản phẩm. Điều này có nghĩa là, khác với cách tiếp cận truyền thống vốn tập trung vào việc tung ra sản phẩm mới để thu hút thêm khách hàng hoặc bán chéo cho khách hàng hiện hữu, GXS Group xác định những vấn đề và nhu cầu cụ thể của khách hàng, sau đó thiết kế các sản phẩm nhằm giải quyết những nhu cầu đó.”
Mở rộng qua mua lại Validus Capital
GXS đẩy nhanh tiến trình vào mảng ngân hàng doanh nghiệp thông qua thương vụ mua lại đơn vị tại Singapore của Validus Capital, đổi tên thành GXS Capital. Thương vụ hoàn tất vào tháng 4/2025, bổ sung 45,4 triệu SGD dư nợ cho vay khách hàng và ghi nhận 16,6 triệu SGD lợi thế thương mại. Bà Lai giải thích: “Bằng việc kết hợp năng lực cho vay số hiện có của GXS Capital với bảng cân đối kế toán vững mạnh và mạng lưới hệ sinh thái của GXS Bank, bao gồm Grab và Singtel, chúng tôi đã có thể tăng gấp đôi dư nợ cho vay của GXS Capital chỉ trong vòng bảy tháng.”
Sau khi triển khai tại Singapore, GXBank bắt đầu thí điểm mô hình ngân hàng doanh nghiệp tương tự tại Malaysia trong quý III/2025.
Tác động tài chính và triển vọng
Thu nhập lãi tăng từ 59,8 triệu SGD lên 95 triệu SGD, thu nhập lãi thuần tăng từ 30,2 triệu SGD lên 55,6 triệu SGD. Thu nhập ngoài lãi tăng từ 1,9 triệu SGD lên 14 triệu SGD, nhờ chuyển từ chi phí phí và hoa hồng ròng 1,6 triệu SGD sang thu nhập phí và hoa hồng ròng 5,6 triệu SGD. Chi phí hoạt động giảm nhẹ từ 223,1 triệu SGD xuống 217,6 triệu SGD, trong đó chi phí nhân sự giảm từ 125,5 triệu SGD xuống 124 triệu SGD.
Tuy nhiên, chi phí mở rộng cho vay thể hiện qua mức trích lập dự phòng cao hơn: dự phòng tín dụng và tổn thất khác tăng hơn gấp đôi từ 22,9 triệu SGD lên 58,4 triệu SGD. Nợ xấu chiếm khoảng 1,5% tổng dư nợ cho vay, giảm từ mức khoảng 2% năm trước. Tiền gửi khách hàng tăng 38% lên 2,3 tỷ SGD (1,78 tỷ USD), tổng tài sản tăng 46% lên 3,39 tỷ SGD.
GXS cho biết giai đoạn tiếp theo sẽ tập trung phát triển sản phẩm thiết kế có mục tiêu dựa trên hoạt động của khách hàng trong hệ sinh thái Grab và Singtel. Bà Lai cho biết: “Giờ đây, khi đã có các giải pháp đáp ứng những nhu cầu ngân hàng bán lẻ cơ bản của khách hàng, chúng tôi đang đi sâu vào những vấn đề cụ thể mà chúng tôi có lợi thế riêng để giải quyết. Với vị thế là một ngân hàng được tích hợp trong hệ sinh thái, có Grab và Singtel vừa là công ty mẹ vừa là đối tác hệ sinh thái, chúng tôi có thể giúp khách hàng thu được nhiều giá trị hơn khi thực hiện giao dịch trong hệ sinh thái.”
Một số sản phẩm mới dự kiến ra mắt trong những tháng tới, nhưng GXS chưa tiết lộ chi tiết. Bà Lai nói: “Chúng tôi đã xác định được một số vấn đề then chốt của khách hàng và rất hào hứng với những giải pháp mà chúng tôi đã bắt đầu xây dựng, đồng thời dự kiến triển khai trong những tháng tới. Điều sẽ không thay đổi khi chúng tôi tiếp tục mở rộng hai ngân hàng số là cách tiếp cận lấy nhu cầu khách hàng làm trọng tâm trong việc triển khai các sản phẩm và dịch vụ mới. Khi chúng tôi làm tốt điều đó, quy mô kinh doanh bền vững sẽ tự nhiên hình thành.”
